Инвестиции в ценные бумаги помогут научиться управлять своим капиталом, сохранить и увеличить накопления с доходностью большей, чем на банковском вкладе. Однако законодательство ограничивает гражданских служащих. Например, им не разрешается быть предпринимателями. А что насчет инвестиций? Можно ли госслужащим иметь брокерский счет (или индивидуальный инвестиционный счет) и приобретать ценные бумаги? Короткий ответ — да. Но есть несколько ограничений. Финтолк объясняет, как покупать/продавать ценные бумаги, если вы на государственной службе.

Содержание:

• Кого относят к госслужащим
• Ограничение госслужащих - можно иметь брокерский счет или нет?
• Конфликт интересов
• Куда нельзя инвестировать
• Куда разрешается вложиться, если вы на госслужбе
• Декларация госслужащего и брокерский счет
• Что грозит нарушителям закона
• Заключение

Кого относят к госслужащим

Государственный служащий — это сотрудник, который работает в государственных органах власти и госпредприятиях федерального или регионального уровня. Это работники прокуратуры, МВД, чиновники, военнослужащие. Условно всех их можно разделить на две категории:

1. Сотрудники госорганов федерального уровня и госорганов субъектов РФ (министерства РФ и регионов РФ, Центральный банк, федеральные агентства, силовые ведомства, муниципальные чиновники и другие). Они могут открыть брокерский счет, но не имеют права владеть зарубежными ценными бумагами и открывать счета в иностранных банках.
2. Работники корпораций, организаций, акционерных обществ, в которых государство владеет более чем половиной доли (корпорации «Росатом», ВЭБ, ПАО «ВТБ», ПАО «Газпром», ПАО «Аэрофлот» и прочая). Им разрешают приобретать иностранные финансовые инструменты. Исключение — высокопоставленные сотрудники: руководители корпораций, топ-менеджеры. Для них вводится ограничение на владение иностранными ценными бумагами. 

Бюджетники систем здравоохранения, культуры, науки и образования имеют право выбирать любые инструменты инвестиций. Они не являются гражданскими служащими, так как работают на основании трудового договора, а не контракта. То есть врачи, музейные работники, преподаватели вузов и школьные учителя могут купить любые ценные бумаги, в том числе иностранные. 

Ограничения при покупке ценных бумаг для занятых в госорганах регулируют федеральные законы № 58-ФЗ, № 79-ФЗ и № 273-ФЗ.

Однако разные структуры и ведомства могут дополнительно утверждать перечни должностей, занимая которые, запрещено владение иностранными финансовыми активами. Это указывается в соответствующем приказе ведомства или организации и в контракте с работников. В большинстве случаев ограничивают в выборе финансовых инструментов руководящий состав ведомств и предприятий, работа которых предполагает доступ к важным и секретным данным.

Обойти запрет на владение иностранными финансовыми инструментами с помощью передачи их в доверительное управление нельзя. Ценные бумаги нельзя передать в доверительное управление и через механизм ПИФа. 

Если работнику запрещено инвестировать в зарубежные финансовые активы, зарубежные ценные бумаги запрещено иметь и членам его семьи — мужу или жене и несовершеннолетним детям.

Ограничения для госслужащих: можно ли иметь брокерский счет?

Таким образом, сотрудники госорганов федерального и регионального уровней, а также высокопоставленные работники предприятий с госучастием не имеют право вкладывать доход в иностранные финансовые активы.

Чтобы проверить, относится ли инструмент фондового рынка к запрещенным, узнайте специальный код ценной бумаги (ISIN-код). В таком коде две буквы и десять цифр. Буквы обозначают страну регистрации ценной бумаги. Гражданские служащие могут иметь ценные бумаги с кодом RU, то есть российские. Инструменты фондового рынка с другими буквенными кодами иметь запрещено, если вы списке тех, кому запрещены вложения в иностранные финансовые активы.

ISIN-коды инструментов фондового рынка можно посмотреть на портале Московской биржи. Обратите внимание, что акции и облигации некоторых эмитентов России могут иметь иностранный код, а значит, запрещены к покупке.

Госслужащим запрещено самостоятельно не только проводить сделки с зарубежными ценными бумагами, но и передавать их в управление. Под запрет попадают еврооблигации (то есть облигации российских компаний не в рублях), ETF и ПИФы, инвестирующие в заграничные компании.

Конфликт интересов

Еще один запрет при покупке ценных бумаг — конфликт интересов. Это такие условия, когда личная выгода (возможность получить денежный доход или имущество) может повлиять или уже влияет на решения сотрудника на работе. Запрет на конфликт интересов при покупке ценных бумаг распространяется уже на всех госслужащих.

Например, работник Минздрава не имеет право иметь ценные бумаги медицинских компаний, а его коллега из Министерства связи — телекоммуникационных компаний. Так как профильный работник теоретически способен помочь компании увеличить прибыль и цену акций, или, наоборот, его действия могут привести к убыткам, он может знать инсайдерскую информацию о деятельности ко

мпании.

Избегать существующего или вероятного конфликта интересов должны и близкие родственники: супруг или супруга, дети, родители, братья и сестры. То есть им тоже нельзя приобретать ценные бумаги компаний, на которые их родственник даже в теории может повлиять.

Если конфликт интересов возник, необходимо передать ценные бумаги в доверительное управление. В случае передачи в управление профессиональный управляющий в таком случае будет инвестировать за вас. Помимо предотвращения конфликта интересов, у передачи в доверительное управление есть несколько других преимуществ: не нужно получать дополнительные знания о ценных бумагах, тратить много времени на покупку акций и облигаций, но при этом можно получить доход. Занимаются доверительным управлением юридические лица с лицензией ЦБ на этот вид деятельности. Обычно в роли доверительных управляющих выступают банки и брокеры. 

Также госслужащим запрещено участвовать в собрании акционеров. Работающий на госслужбе может владеть акциями только для получения дохода с дивидендов или от подорожания актива.

Куда нельзя инвестировать

Таким образом, запрещены для работников госорганов федерального и регионального уровня, высокопоставленных сотрудников госпредприятий:

• любые финансовые активы зарубежных эмитентов. Например, акции Virgin Galactic или Tesla;
• отечественные акции, выпущенные зарубежными отделениями российских компаний;
• еврооблигации отечественных компаний;
• ETF и ПИФы, вкладывающие в иностранных эмитентов;
• фьючерсы, если одна из сторон сделки — иностранная структура;
• любые другие ценные бумаги с кодом, отличным от RU.

Запрещено покупать ценные бумаги с конфликтом интересов всем без исключения госслужащим.

Куда разрешается вложиться, если вы на госслужбе

Состоящим на госслужбе можно:

• открывать накопительные счета, вклады в российских банках, обезличенные металлические счета;
• открывать брокерские счета и ИИС (индивидуальный инвестиционный счет);
• хранить доход в иностранной валюте;
• владеть акциями и облигациями российских эмитентов, если нет конфликта интересов, и совершать операции с ними, получать доход в виде дивидендов и купонов;
• иметь ПИФы, инвестирующие средства в ценные бумаги местных компаний;
• открывать накопительное и инвестиционное страхование жизни.

Декларация госслужащего и брокерский счет

У большинства из тех, кто служит государству, есть обязанность ежегодно представлять данные о доходах, расходах и имуществе. Отчитываться надо не только за себя, но и за семью: мужа или жену и несовершеннолетнего ребенка. Это законодательное требование введено для борьбы с коррупцией: декларация дает сопоставить расходы на покупку имущества с официальными доходами на занимаемой должности. Если, например, чиновник купит дорогой дом, который он не может себе позволить на зарплату, к нему возникнут серьезные вопросы.

Список лиц, которые должны подавать отчетность, есть в приказе президента №557 от 18.05.2009. Данные за прошлый год надо сдать до 30 апреля.

Ценные бумаги на счете и доход от них тоже надо декларировать. В программе «Справки БК» напишите данные обо всех принадлежащих вам ценных бумагах в разделе 5 «Сведения о ценных бумагах». В справке нужно указать наименование и адрес компании, ее уставный капитал, организационно-правовую форму, сколько стоит бумага, количество активов и их общую стоимость. Справку подайте в отдел кадров организации-работодателя.

Если вы смогли заработать на ценных бумагах, отразите это в разделе 1 декларации «Сведения о доходах». Учитывайте, что брокеры в своих справках обычно обозначают не чистый доход от акций и облигаций, а общие доходы и расходы, то есть оборот по счету. При подаче справки нужно отразить именно чистый доход, полученный от ценных бумаг.

Что грозит нарушителям закона

Если госслужащего, которому нельзя покупать иностранные ценные бумаги, заподозрили в этом, в отношении него проведут проверку. Поводом для такой проверки может послужить информация от МВД, российских и зарубежных банков, ведомств по борьбе с коррупцией, налоговой службы, СМИ и органов местного самоуправления.

На время проверки должностное лицо имеют право отстранить от работы на срок от 60 до 90 дней.

За бездействие при конфликте интересов должностное лицо могут уволить. За нарушение запрета на приобретение иностранных активов госслужащим грозит увольнение в связи с утратой доверия.

Заключение

Что сделать перед тем, как стать инвестором:

• проверьте, не входит ли ваша должность в список тех, кому запрещено вкладывать в иностранные ценные бумаги (79-ФЗ, ваш контракт, приказы вашего ведомства или организации);
• убедитесь, что ценные бумаги, которые вы хотите приобрести на свой счет, не связаны с конфликтом интересов;
• помните, что запреты распространяются и на членов семьи.