Когда покупать, а когда продавать: учимся понимать японские свечи

 Обновлено:
3421
Когда покупать, а когда продавать: обзор моделей японских свечей
telegram
Лучшие финансовые лайфхаки в нашем Telegram-канале. Без спама и назойливых новостей. Подписывайтесь, чтобы ничего не пропустить.

Профессиональные трейдеры умеют правильно читать графики и знают, в какой момент лучше всего покупать акции, валюту и другие активы. Секрет успеха кроется в японских свечах, а точнее, в хитрых фигурах на графиках, которые и являются сигналом к действию. Финтолк объясняет, как правильно использовать наиболее популярные свечные паттерны, чтобы эффективно торговать на бирже.

Содержание:

Что такое японские свечи
Молот
Повешенный
Дожи
Бычье поглощение
Медвежье поглощение
Завеса из темных облаков
Просвет в облаках
Харами
Вечерняя звезда
Утренняя звезда

Что такое японские свечи

Японские свечи — это один из наиболее популярных методов представления движения цены. Американские и европейские трейдеры относительно недавно познакомились с таким типом графиков. Широко известны свечи стали после двух книг, выпущенных в начале 90-х годов американским аналитиком и ученым Стивом Нисоном. Современную торговлю на фондовом рынке сложно представить без этого индикатора, который, кстати, выглядит вот так:

Что такое японские свечи

В целом японские графики имеют ряд преимуществ перед линейными и баровыми (барными). По сравнению с линейными преимущества неоспоримы: видны и цена открытия, и максимум, и минимум. Барные больше похожи, но японские свечи более наглядны. В этих самых свечах зашифрована уйма полезной информации для профессионалов фондового рынка.

Сама свеча состоит из так называемых тела и фитиля. В зависимости от того, куда пойдет цена — вверх или вниз, тело свечи получит зеленый (рост стоимости) или красный (снижение стоимости) цвет. Края тела показывают цены открытия и закрытия, а фитиль (черная линия вдоль свечи) отражает максимум и минимум. Выглядит это так:

Что такое японские свечи

Тем не менее информативность и красота — это еще не все. Чтобы инструмент приносил реальную пользу, необходимо не просто смотреть на график, а правильно распознавать свечные модели (комбинации свечей). Кстати, их достаточно много. Рассмотрим те, которые встречаются чаще всего.

Сергей Леньшин, технический аналитик Invest Heroes

Сергей Леньшин, технический аналитик Invest Heroes:

— На мой взгляд, особого внимания заслуживают следующие свечные паттерны: Харами, Падающая звезда, Поглощение, Молот, Висельник. Данные паттерны имеют большую силу в развитии нового тренда, находясь в связке с классическими методами технического анализа, такими как уровни сопротивления и поддержки, трендовые линии, графические фигуры, осцилляторный анализ.

Молот

Молот представляет собой свечу с маленьким телом, длинным нижним фитилем и отсутствующим либо совсем маленьким верхним фитилем. Отличительной его особенностью является появление после сильной нисходящей тенденции. Если появилась свеча, по характеристикам напоминающая Молот, но не было сильного предшествующего спада, то ее нельзя трактовать как Молот.

С точки зрения торговли от Молота есть два варианта. Первый — можно сразу покупать акции, как только вы его увидели. Правда, этот вариант для самых смелых и откровенно рискованный. Зачастую цена после легкого подъема возвращается к минимумам Молота. Поэтому, если торговать осторожно, увидев Молот после нисходящей тенденции, покупать сразу не стоит. Вы ждете повторного отката к его минимумам и только после этого затариваетесь.

хомяк Жора Капустин

Похожим по форме, но отличным по значению от Молота является Повешенный. А что это за модель?

Повешенный

Точно такая же модель, как Молот: маленькое тело, отсутствующий или очень маленький верхний фитиль и большой нижний фитиль. В чем же отличие? Свечу можно назвать Повешенным только, если она появилась после сильного подъема цен. Название необычное, мы согласны, но никто не бежит за веревкой с мылом, не переживайте. В чем особенность?

Повешенный — это свеча, обратная Молоту. Она появляется после восходящей тенденции и чаще всего предвещает скорый обвал. Так что, если вы увидите Повешенного, лучше сразу закрывайте длинные позиции либо ставьте стоп-лосс очень близко.

Дожи

Дожи — одна из самых популярных моделей свечного анализа. Если постараться, ее можно найти практически на любом графике. Дожи представляет собой свечу, у которой цены открытия и закрытия совпадают или очень близки. Наличие фитилей при этом может быть каким угодно.

Дожи

В отличие от большинства моделей Дожи имеет достаточно нейтральную трактовку. При боковом движении вы можете встретить много Дожи, которые будут свидетельствовать не о разворотах, а о равенстве сил медведей и быков. Дожи будет трактоваться как один из сигналов к развороту после длительного восходящего или нисходящего тренда. Хорошим примером является так называемое Дожи-надгробие. Это свеча с маленьким телом, длинным верхним фитилем и отсутствующим либо очень маленьким нижним фитилем. Она появляется только после роста и предвещает падение.

хомяк Жора Капустин

Бычье поглощение

Данная модель состоит из двух свечей: небольшой, как правило, красной и большой зеленой. В классическом виде тело второй свечи должно полностью покрывать первую свечу вместе с фитилями. Но тут есть варианты, можно рассмотреть в качестве бычьего поглощения и ситуацию, когда поглощено только тело. Японские свечи — это все-таки не швейцарские часы, и любые сигналы могут быть прочитаны по-разному. Любая трактовка зависит от конкретного трейдера.

Бычье поглощение, как можно догадаться из названия, — сигнал для любителей покупать. Возникает оно после нисходящей тенденции. Уже первая красная свеча с маленьким телом показывает, что потенциал медведей иссякает, у них нет былого запала давить цену вниз. В это время идет активизация быков. И через некоторое время, если все сложилось удачно, стоимость актива значительно растет.

Кстати, если Бычье поглощение возникло после роста, то это плохой признак. В данном случае это и не Бычье поглощение вовсе. Модель в этом случае будет называться Последнее поглощение. Она является предзнаменованием будущих распродаж.

хомяк Жора Капустин

Медвежье поглощение

Брат-близнец Бычьего поглощения — Медвежье поглощение. Только трактовка этой модели с точностью до наоборот. Она появляется после затяжного роста и предупреждает о распродажах. Медвежье поглощение состоит, как и Бычье, из двух свечей: первая небольшая зеленая, вторая большая красная. При этом тело второй свечи должно покрывать полностью первую свечу, ну или хотя бы ее тело.

Медвежье поглощение

В общем случае, если вы увидели данную модель на графике, то стоит задуматься о закрытии лонговой позиции.

Завеса из темных облаков

Еще одним сигналом, который предвещает снижение, является Завеса из темных облаков. Появляется она после роста. Модель состоит из двух свечей: первая зеленая, вторая красная. Но тут важно соотношение. Первая свеча — обычная зеленая. Вторая же, красная, должна открываться выше первой, а закрываться ниже ее середины (но не слишком низко, а то получится фигура Медвежье поглощение).

Завеса из темных облаков

Сам по себе сигнал, подаваемый Завесой, слабее Медвежьего поглощения. Тем не менее игнорировать его не стоит. Как минимум задумайтесь о сокращении позиций, ну или о подъеме ваших стоп-заявок, чтобы ограничить убытки при резком движении вниз.

Просвет в облаках

Просвет в облаках — зеркальный брат-близнец Завесы из темных облаков. Он появляется внизу, а не вверху. Первая его свеча красная, а не зеленая, а вторая зеленая, а не красная. При этом вторая сессия должна открыться значительно ниже минимума красной свечи, но закрыться минимум на ее середине.

Просвет в облаках

В отличие от Завесы из темных облаков Просвет в облаках гораздо реже встречается на графиках. Если вы его увидели после нисходящей тенденции, то это сигнал к тому, что быки начинают перехватывать инициативу у медведей. Однако в сравнении с Бычьим поглощением модель менее сильная.

Харами

Эта модель является зеркальной противоположностью Поглощения. Здесь большая свечка предшествует маленькой. Однако не спешите трактовать ее с точностью до наоборот.

Харами

Очень важно, где эта модель появляется. Если после снижения, то она говорит о начале роста, если после роста — то, соответственно, о начале снижения. Вообще, решающее значение имеет расположение первой свечи относительно второй. Если она находится посередине, то сигналу стоит придать большее значение и ждать разворота: снижения после роста, и наоборот.

Если после спада вы увидите Харами, где маленькое тело находится в нижней части большого, то, скорей всего, предстоит боковое движение. В этом случае модель будет называться Харами нижней цены. Аналогично, если после подъема возникла Харами, где маленькое тело находится в верхней части большого, то, скорее, будет боковик, а не разворот. В данной ситуации модель будет называться Харами высокой цены.

Вечерняя звезда

Вечерняя звезда — модель из трех свечей. Первая из них обычно большая зеленая, вторая красная маленькая, третья — красная, которая заходит глубоко в пределы первой свечи (ниже середины). Особенность модели состоит в том, что тела первой и третьей свечей, в классическом виде, не пересекаются с телом второй свечи.

Вечерняя звезда

Вечерняя звезда — предвестник распродаж после восходящего тренда. Часто она становится уровнем сопротивления.

Утренняя звезда

Моргенштерн Утренняя звезда — такая же трехсвечная модель, как и Вечерняя звезда. С той разницей, что появляется она после спада, а не после роста. Ну и состав свеч другой: первая — большая красная, вторая — маленькая зеленая, третья — зеленая, заходящая в границы (выше середины) первой. Как и в Вечерней звезде, тела первой и третьей свечей не должны пересекаться с телом второй свечи.

Утренняя звезда

Утренняя звезда, появившаяся после спада, говорит о том, что быки начинают доминировать. После ее полного формирования (вслед за появлением третьей свечи в модели) можно начинать покупки. Утренняя звезда часто является поддержкой.

Таким образом, количество свечных моделей очень обширно. Каждая из них не является отмашкой к действию. Но. Все свечи необходимо анализировать в зависимости от того, в какой момент они появились.

А какие свечные модели известны вам? Или вы вообще не пользуетесь графиками японских свечей? Напишите об этом в комментариях.

Финтолк. Нескучно о финансах.
Кнопка вверх
close work-notebook
Получить личную рабочую тетрадь

Выполняйте задания, заполняйте ежедневник, и вы не сможете вернуться к безрассудным тратам

Я согласен на обработку моих персональных данных в соответствии с Условиями