USD
90.41
Доллар США
-0.57
EUR
98.31
Евро
-0.42
CNY
12.48
Китайский юань
-0.09
GEL
32.97
Грузинский лари
-0.31
KZT
20.60
100 Казахстанских тенге
+0.01

Инвестиционные идеи 2024 года: флагман финтеха — IDF Eurasia

Обновлено:
3418
Инвестиционные идеи 2024 года: флагман финтеха — IDF Eurasia
telegram
РАЗДАЕМ КНИГИ нашим подписчикам каждую неделю в Телеграм-канале. Подпишитесь, чтобы стать участником раздачи.
Автор:

Без финтеха в XXI веке никуда. Новые технологии меняют традиционные финансовые инструменты — от банкинга и альтернативного кредитования до инвестирования и страхования.
Один из крупных игроков финтеха на российском рынке — IDF Eurasia. Это группа компаний, развивающая финансовые сервисы с использованием Big Data, роботизации и машинного обучения. Что финтех-группа предлагает своим клиентам и инвесторам? Что придает компаниям группы IDF Eurasia инвестиционную привлекательность?
Финтолк объясняет.

История IDF Eurasia

IDF Eurasia (ИДФ «Евразия») — группа компаний, занимающая ключевые позиции на российских рынках альтернативного кредитования и управления просроченной задолженностью. Также группа представлена на рынке банковских услуг.

В 2012 году бизнес группы начался с Moneyman — первой в России микрофинансовой организации, работающей полностью онлайн. Новой компании пришлось сосредоточить усилия на разработке гораздо более эффективных скоринговых систем, чем у офлайн-конкурентов, —чтобы защитить себя от онлайн-мошенников. Поэтому была сделана ставка на новые технологии — Big Data и машинное обучение. Прошедшие годы показали, что этот подход сработал: с тех пор большинство МФО перешли в онлайн, а IDF Eurasia смогла использовать накопленный опыт по созданию скоринговых моделей для развития в сфере управления просроченной задолженностью и на рынке банковских услуг.

Компании группы

Moneyman

Moneyman — одна из крупнейших микрофинансовых организаций России. За годы существования стала лидером рынка альтернативного кредитования по величине активного портфеля (по данным ИК «Иволга Капитал» за девять месяцев прошлого года). В 2023 году рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило кредитный рейтинг компании на уровне ruBBB- со стабильным прогнозом. Это самый высокий рейтинг среди всех эмитентов сегмента МФО. Клиенты компании также оценивают ее достаточно высоко: в ноябре 2023 года Moneyman стал лидером народного рейтинга МФО проекта «Финуслуги» Московской биржи.

Platiza

Platiza — это относительно новая компания в составе группы (куплена в 2022 году), которая также оказывает микрофинансовые услуги. Приобретение позволило IDF Eurasia увеличить свою долю на российском рынке МФО. Преимуществом сервиса является минимальное количество документов для оформления займов — необходим только паспорт.

ID Collect

ID Collect — это сервис по взысканию просроченной задолженности, работа которого основана на digital-решениях IDF Eurasia. Деятельность компании полностью прозрачна и лицензирована: юрлицо входит в реестр Федеральной службы судебных приставов (ФФСП) и в Национальную ассоциацию коллекторских агентств (НАПКА); имеется лицензия Федеральной службы по техническому и экспортному контролю (ФСТЭК). В 2023 году кредитный рейтинг ID Collect был повышен до ruBB+.

Свой Банк

Свой Банк — это digital-банк, приобретенный IDF Eurasia в 2022-м. Банк имеет давнюю историю, ведет свое начало с 1995 года. Предоставляет достаточно обширный спектр услуг: карты с кешбэком, кредитки, ипотека для бизнеса, коммерческие займы и многое другое. Количество частных клиентов превышает 100 000.

Компании группы развивают социальные проекты, поощряющие ответственное финансовое поведение. Moneyman предлагает клиентам образовательные материалы, подробно объясняющие, в каких случаях продукты компании окажутся полезными, а в каких стоит обойтись без заемных средств. Клиентам доступны реструктуризация и рефинансирование, акции по продлению и прощению части займа. За девять месяцев 2023 года сумма прощеных долгов составила 162 млн рублей.

Сервис ID Collect предлагает должникам набор мер, повышающих удобство управления задолженностью: личный кабинет с графиком погашения, круглосуточный онлайн-чат, персональные скидки и промоакции для погашения задолженности.

Облигации в обращении

Рост компаний группы до лидирующих позиций — в том числе результат выстраивания отношений с инвесторами и длительного успешного присутствия на публичном долговом рынке. Всего с 2017 года участники группы IDF Eurasia разместили на Московской бирже облигации общим номинальным объемом порядка 10 млрд рублей. Из них выпуски на 2 млрд уже погашены. Облигации, которые сейчас находятся в обращении:

ОблигацияПогашениеОбъем
выпуска
КупонДоходностью к
погашению на
30.01.2024
Онлайн
Микрофинанс-01
04.05.2024500 млн12,5 %21,8 %
АйДи Коллект-0125.07.2024400 млн12 %20,6 %
МФК Мани Мен-0231.08.20242 000 млн12,25 %21,4 %
АйДи Коллект-0231.01.2025547 млн16,5 %19,6 %
АйДи Коллект-0310.04.2026800 млн15 %19 %
АйДи Коллект-0409.09.2026600 млн16,5 %18,7 %
АйДи Коллект-0503.10.2026900 млн16 %17,4 %
АйДи Коллект-0621.11.20262 500 млн18 %19,5 %

На начало февраля по выпуску АйДи Коллект 06 (RU000A107C34) продолжается первичное размещение, привлечено 1,5 млрд рублей из 2,5 млрд номинального объема.

Преимущества инвестирования в IDF Eurasia

По итогам 2023 года ID Collect вошел в топ-5 эмитентов ВДО. Это, в том числе, результат тех преимуществ эмитента, которые привлекают инвесторов к выпускам компаний группы IDF Eurasia.

  • Активный рост и лидирующие позиции ID Collect и Moneyman на рынках присутствия.
  • Высокая степень финансовой устойчивости. Показатель долговой нагрузки Долг/EBITDA снизился у ID Collect в 2023 году на 33 %, до 1,8, за счет роста доходов.
  • Высокие для сегмента кредитные рейтинги (ruBBB- у Moneyman и ruBB+ у ID Collect).
  • Прозрачность коммуникаций с инвесторами, за что в 2023 году IDF Eurasia получила награду Cbonds Awards в номинации «Лучший IR на облигационном рынке». Отчетность компаний группы, в том числе аудированная по МСФО, доступна на сайте Центра раскрытия информации Интерфакса.
  • Успешный опыт выпуска и погашения облигаций с 2017 года, с участием крупнейших российских банков.

Вывод

Устойчивая бизнес-структура, основанная на собственных скоринг-моделях, позволяет IDF Eurasia активно развиваться и выходить в те новые сегменты рынка, где востребованы технологии. Активный рост позитивно отражается на финансовых показателях — компании сохраняют высокую рентабельность и умеренную долговую нагрузку.

В этих условиях продолжающееся первичное размещение ID Collect (RU000A107C34) — хорошая возможность зафиксировать купонную доходность со ставкой 18 % на фоне ожиданий аналитиков о снижении ключевой ставки в 2024 году до 9-12 %.

Данный материал и вся представленная в нем информация не является какой-либо инвестиционной рекомендацией, в том числе индивидуальной. Все оценки, аналитика и прочая информация могут не соответствовать вашим ожиданиям и инвестиционным целям. Материал носит исключительно ознакомительный характер и не может рассматриваться как рекомендация к конкретным действиям. Мнение редакции может не совпадать с мнениями экспертов.

*Реклама. ООО ПКО «АйДи Коллект», ИНН7730233723. erid: 2SDnjcSjPua

изображение 403
0 комментариев
Инвестиционные идеи 2024 года: флагман финтеха — IDF Eurasia
0 / 2000
Войдите, чтобы отправить комментарий
Авторизуясь на сайте указанным способом, вы даете согласие на обработку персональных данных
Показать еще...
Автор:


Помогаем Вам попасть в лучшее будущее

Понятным языком – как накопить на завтрашний день, заработать на приличную пенсию, вложить и точно приумножить.

  • Лайфхаки
  • Топ негосударственных пенсионных фондов
  • Эксплейнеры
  • Показываем нюансы, обходим подводные камни
Кнопка вверх
Авторизация
Авторизуясь на сайте указанным способом, вы даете согласие на обработку персональных данных
cross Мы используем файлы Cookies При посещении сайта осуществляется обработка Cookies-файлов. Порядок и условия обработки, способ запрета такой обработки описаны в Политике конфиденциальности cross